Kakšna je stopnja refinanciranja Banke Rusije in kakšna je njena velikost?

2024 Avtor: Howard Calhoun | [email protected]. Nazadnje spremenjeno: 2023-12-17 10:40

Kakšna je stopnja refinanciranja Banke Rusije? To je vprašanje, ki skrbi ekonomiste, špekulante, trgovce in celo predstavnike bančnega segmenta. Lahko rečemo, da stopnja deluje v obliki denarne ponudbe manjših finančnih institucij Centralne banke Ruske federacije. Centralna banka daje posojila komercialnim finančnim institucijam, ki nadalje posojajo fizične osebe (državljane države) in pravne osebe (podjetja, podjetja in organizacije).

Obrestna mera refinanciranja v praksi

Da bi podrobno razumeli, kakšna je obrestna mera refinanciranja Banke Rusije, razmislimo o mehanizmu gibanja denarnih tokov. Komercialne finančne institucije si izposojajo denar pri Centralni banki Ruske federacije. Na primer, milijon dolarjev. Leto pozneje mora majhen udeleženec finančnega sistema vrniti izposojeni milijon dolarjev Centralni banki Ruske federacije, plus odstotek za njegovo uporabo. Trenutna obrestna mera refinanciranja Banke Rusije bo enak odstotek, ki ga mora plačati majhna komercialna banka poleg glavnega dolga. V enem letu,medtem ko majhna finančna institucija uporablja denar Centralne banke Ruske federacije, izdaja posojila prebivalstvu in podjetnikom po obrestni meri, ki je višja od stopnje refinanciranja. Razlika med obrestno mero Centralne banke Ruske federacije in odstotkom, po katerem komercialna struktura izda denar, je dobiček slednje. Prebivalstvo je pripisano in vsi udeleženci sheme prejmejo svoj dobiček.

Zakaj Centralna banka Ruske federacije ne sodeluje neposredno z državljani države?

Centralna banka Ruske federacije ne sodeluje neposredno s fizičnimi in pravnimi osebami samo zato, ker obseg najmanjših finančnih transakcij, ki jih ima, znaša milijone ali celo desetine, stotine milijonov dolarjev. Takšni zneski so za podjetnike preprosto nevzdržni. Majhne finančne institucije delujejo kot nekakšni posredniki v strukturi posojil prebivalstvu. Za finančne institucije je to priložnost za zaslužek. Ljudje pa prejemajo visokokakovostne finančne storitve zaradi obsežnega sistema pisarn in podružnic, prisotnosti struktur z velikim številom bankomatov. Predpostavimo, da bo stopnja refinanciranja Banke Rusije enaka 10%. V tem primeru bodo prebivalci in podjetniki prejeli posojila po 18%. Posledično bodo bankirji prejeli čisti dobiček v višini 8 % celotnega plačila za uporabo sredstev.

Ali jih je dovoljeno izdati populaciji v najvišjem možnem odstotku?

Majhne finančne institucije lahko vzamejo sredstva pri centralni banki po nizki obrestni meri in že lahko nakažejo denar prebivalstvu po želeni obrestni meri. Teoretično takomožnost obstaja. Vendar je treba biti pozoren tudi na konkurenco, ki je v finančnem segmentu Rusije v zadnjem času več kot zaostrena. Previsoke cene prestrašijo stranke. Kakšna je obrestna mera refinanciranja Banke Rusije, smo že približno razmislili. Zgodi se, da je le nekaj redov velikosti nižja od tiste, ki je na voljo navadnemu prebivalcu države. Poleg tega se ponudbe večine komercialnih struktur ne razlikujejo veliko. Na trgu so izjeme. Na primer, kreditne institucije, ki se ukvarjajo s potrošniškimi posojili v velikih trgovinah in posojanjem s karticami, lahko določijo obrestne mere v razponu od 30 do 70%. Iskanje strank temelji na psihologiji ljudi, ki želijo nekaj kupiti. Prav oni so tisti, ki zaradi pomanjkanja finančne pismenosti pristanejo na tako nedonosno partnerstvo.

Kako se izračuna stopnja refinanciranja?

Obrestna mera refinanciranja Centralne banke Rusije se določi ob upoštevanju dveh dejavnikov. To je dejanska gospodarska situacija v državi in stopnja inflacije. Ko raste inflacija, raste tudi stopnja. Ko se stopnja inflacije zniža, se zmanjša. Situacijo je mogoče obravnavati tudi z druge strani. Ko je obrestna mera refinanciranja Banke Rusije nizka, ima prebivalstvo možnost, da uživa ugodnosti nizkocenovnih posojil. Obrestne mere so v tem obdobju občutno znižane, ljudje so pripravljeni sodelovati, saj si lahko z minimalnim preplačilom kupijo vse, kar želijo. Podjetja, ki lahko zahtevajo financiranje za svojedejavnosti. Privabljanje "poceni" denarja v podjetje vam omogoča proizvodnjo velikih količin izdelkov z nadaljnjim prejemanjem visokih dohodkov po njegovi prodaji.

Kako stopnja odraža ekonomsko stanje države?

Stopnja refinanciranja Centralne banke Ruske federacije deluje kot nekakšen kazalnik stanja državnega gospodarstva in življenjskega standarda ljudi. Z nizkimi obrestnimi merami za posojila imajo ljudje v rokah veliko denarja. V zvezi z možnostmi njihovega nakupa je povpraševanje po blagu veliko. Posledično se blago čez nekaj časa začne dražiti zaradi pomanjkanja. Razmere aktivirajo rast inflacije. To je proces amortizacije denarja, ki odraža možnost nakupa različnih količin blaga za enak znesek. Visoka inflacija odraža blaginjo ljudi. Višji kot je kazalnik, nižja je blaginja in višja je stopnja nezadovoljstva. Obrestne mere refinanciranja Narodne banke se nenehno spreminjajo, saj se uporabljajo za prilagajanje stopnje inflacije. Da bi zaustavili depreciacijo denarja, se stopnja dvigne, kar vodi v zvišanje stroškov posojil, zmanjšanje povpraševanja po njih in zmanjšanje kupne moči.

Razmerje med stopnjami in obdavčitvijo

Poleg posojil se na področju obdavčitve aktivno uporablja stopnja refinanciranja Centralne banke Ruske federacije. Na primer velja omeniti obdavčitev dohodka z depozitnega računa, obresti na kateregavišja od stopnje refinanciranja za več kot 5 odstotnih enot. Na primer, če je stopnja refinanciranja 10 % in obrestna mera 15 %, vam davka ni treba plačati. Če je stopnja na depozit enaka 20%, boste morali državi plačati davek v višini 35% presežnih 5% depozita.

Razmerje med stopnjo in obveznostmi delodajalcev

Glede na vprašanje, kakšna je obrestna mera refinanciranja Banke Rusije, je treba omeniti, da deluje kot orodje, ki je glavno za določitev odškodnine, ki je zapadla zaposlenemu v primeru zamude pri plačilu. plač, z zamudo pri regresu ali sredstvih, ki jih je treba izplačati delavcem v primeru odpuščanja. V skladu z rusko zakonodajo mora delodajalec plačati celoten znesek dolga, ki se mu doda denarno nadomestilo, izračunano na podlagi stopnje. To bo najmanj 1/300 obrestne mere refinanciranja za vsak dan zamude. Kazalnik se uporablja za izračun kazenskih obresti, ki se zaračunavajo kot kazen za neplačilo davkov in drugih dajatev.

Stave v Rusiji

Trenutno stanje v svetu narekuje svoja pravila. Akutna gospodarska kriza je prisilila ruske banke, da so vse pogosteje zaprosile za materialno pomoč pri Centralni banki. Posojilo jim omogoča, da v celoti izpolnijo svoje obveznosti do strank. Zagotavljanje sredstev v obresti komercialnim strukturam se imenujerefinanciranje. Obrestna mera refinanciranja Banke Ruske federacije se je prvič pojavila leta 1993. 10 let se je sistematično spreminjala. Rusija si je ta kazalnik vedno prizadevala čim bolj zmanjšati na raven vodilnih držav. Zlasti na Japonskem je stopnja 0,1%, kar v celoti odraža visoko stopnjo razvoja države. V Rusiji je obrestna mera 8,25 %, kar se glede na številčne vrednosti bistveno razlikuje od obrestne mere ZDA, pravzaprav se razmere v državah tudi močno razlikujejo.

Kakšna je pravzaprav stopnja refinanciranja?

Teoretično bi morala biti obrestna mera refinanciranja v Rusiji najmočnejši instrument denarne politike. Njena sprememba naj bi bila izvedena zaradi regulacije količine denarja, katerega obseg vpliva na celotno državo. Opazite lahko, da se orodje ne uporablja, saj je bila zadnja sprememba tečaja izvedena leta 2012. Indikator ne deluje na področju denarne politike in pušča pečat na fiskalni. Urejanje višine sredstev v državi se izvaja z emisijami. V resnici sta velikost kazalnika in znesek sredstev popolnoma nepovezani vrednosti. Povedano več, sta si skoraj popolnoma nasprotna in se ne odražata drug drugega. Številni analitiki vidijo trenutno stanje kot težavo, povezano z nezadostno stopnjo razvoja tako obrestne mere kot obveznih rezerv. Celo komercialne strukture si izposojajo sredstva pri Centralni banki Ruske federacije, začenši z enodnevno obrestno mero REPO. Po tem kazalcu se posojila izdajajo fizičnim in pravnim osebamoseb. Opozoriti je treba, da obrestna mera refinanciranja ni nič drugega kot formalnost, deklarativno orodje, ki nima dobrega vpliva na denarno politiko države.