Dolgoročne naložbe so Pojem, vrste, značilnosti in možna tveganja dolgoročnih naložb

2024 Avtor: Howard Calhoun | [email protected]. Nazadnje spremenjeno: 2023-12-17 10:40

Vlaganje je težavno. Še posebej, če igrate na borzi, da bi dobili hiter in velik zaslužek. Večina ruskih državljanov, ki so preživeli devetdeseta leta prejšnjega stoletja, ni pripravljena tvegati svojega težko prisluženega denarja. Vendar jim nič ne preprečuje, da bi jih zanimale visoke obrestne mere s popolno zaščito kapitala.

Depoziti postopoma izgubljajo pomen, ključna obrestna mera pada. Sledijo nižje obrestne mere za depozite. Stranke banke, ki so uporabile ta produkt, želijo razširiti svoje znanje in ustvariti kapital z največjo donosnostjo. Kakšna so sredstva, s katerimi se doseže rast naložb? Kaj je dolgoročna naložba? Je to zanesljiv način za povečanje pasivnega dohodka? Oglejmo si to vprašanje podrobno.

Kako donosno vlagati?

Osnovno pravilo uspešne naložbe je diverzifikacija naložb. Pameten vlagatelj ne uporablja enega samega načina za ustvarjanje dohodka. Naložbeni portfelj je sestavljen iz različnihfinančni instrumenti. To so predvsem dolgoročni produkti in kratkoročni, tvegani instrumenti. V kolikšnem odstotku bodo vsi možni in želeni finančni instrumenti vlagatelja v njegovem portfelju – odloča lastnik kapitala. Zase izpostavlja prave priložnosti in se osredotoča na osebne preference. Del denarja je priporočljivo pustiti za dolgoročne naložbe. Ta del kapitala je običajno veliko večji od vseh drugih delov naložbenega portfelja. Na ta način vlagatelj ohrani glavni del zneska na varnem in ima stabilno visok dohodek. Kateri vrednostni papirji so vključeni v dolgoročne naložbe?

Promocije

Prva stvar, na katero pomisli neusposobljena oseba, je, da so delnice zapletene in da so za obračun dolgoročnih naložb potrebne posebne veščine in sposobnosti. Pravzaprav se s tem finančnim instrumentom (z ustrezno pozornostjo in vztrajnostjo) zna spoprijeti vsak državljan povprečnega uma. Za preprosto razumevanje dolgoročne naložbe v delnice podjetij izgledajo takole: vsako veliko podjetje potrebuje denar za razvoj. Vsaka organizacija ne more upravljati sama. Uporabiti moramo denar investitorjev. Vlagatelji prispevajo določen znesek k razvoju podjetja, pri čemer računajo na dobiček na podlagi rezultatov dela podjetja. Po naložbeni pogodbi jim pripada del zaslužka podjetja. Iz katerega deleža se oblikuje dobiček:

1. Dividende. Plačujejo se iz čistega dobička podjetja, ki ga enkrat letno obračunajo lastniki. Izračun temelji navloženi znesek. Praviloma jih investitor po izplačilu dividend vrne v obtok. Ta proces se imenuje reinvestiranje.
2. Razlika v menjavi. Zanj je značilen stalen nadzor nad ceno delnice. Bistvo je, da se delnice kupujejo po eni ceni in prodajajo po drugi. Na tej razliki v ceni se pridobi investitorjev dobiček. Takšna dejanja na borzi zahtevajo veliko izkušenj in razumevanje stanja na trgu.

Vrste promocij:

1. Delnice vrednosti. To so delnice, ki so se iz nekega zunanjega razloga pocenile. Morda je prišlo do krize v industriji ali pa se je sezona spremenila. Vpliv teh dejavnikov bo čez nekaj časa oslabel ali popolnoma izginil, vrednost delnic se bo povečala. Investitor bo imel dobiček od razlike v ceni. Vprašanje je, po katerem času bodo delnice spet postale likvidne? Izraz se lahko vleče desetletja.
2. Rast delnic. Prodajajo podjetja, ki rastejo z velikanskimi koraki. Zanimanje za takšne delnice raste zelo hitro. Dividende se redko izplačujejo, običajno se ti vrednostni papirji reinvestirajo in čakajo na nadaljnjo rast.
3. Promocije dividend. Že dolgo se podražijo. Njihova donosnost je določena z dobičkom družbe, ki ji delnice pripadajo. To so velika, dobičkonosna podjetja.

Vsak vlagatelj glede na izbrano strategijo izbere delnice zase. Biti morajo skladni s cilji naložbe in temeljiti na časovnem razporedu predvidenega dohodka. Delnice imajo različne vrednosti, zato ni povezave z višino kapitala. Priporočljivo za vlagatelje začetniketrenirati na delnicah tako imenovanih blue chips. To so podjetja, ki že desetletja ustvarjajo stabilen prihodek (Coca-Cola, Procter in Gembel, Nestle itd.). Delnice teh podjetij imajo visoke cene, vendar so njihovi donosi stabilni.

Obveznice

Bistvo te vrste dolgoročne naložbe je naslednje: vlagatelj posodi denar podjetju, ki se zaveže, da ga bo po določenem času vrnil z obrestmi od lastnega dobička. Obresti na obveznice se lahko plačujejo tudi občasno. Obrestna mera za obveznice je dosledno višja kot za depozite. Obveznice so glede na izdajatelja razdeljene na:

1. Vlada (obveznice zveznega posojila). Veljajo za najbolj zanesljive. Dobički so stabilni, vendar nizki, na ravni bančnih depozitov. Obstaja garancija za vračilo denarja.
2. regionalni, občinski. Raznolikost stanja, dobičkonosnost je odvisna od razvoja regije.
3. Vrednostni papirji podjetij. Izdajo jih podjetja, ki želijo pritegniti sredstva zasebnih vlagateljev. Običajno so to velika zanesljiva podjetja, vendar obstajajo izjeme. Pazljivo premislite o izbiri, ki temelji na izkušnjah z vlaganjem (morda še koga drugega).
4. folk. To je poseben program velikih bank (Sberbank, VTB). Obveznice so izdane po stopnji 8,5% in niso predmet davka na dohodek.

Denar, ki ga vlagatelji prejmejo kot dohodek od obveznic, se imenuje kuponska plačila. Pogoji plasiranja financiranja se gibljejo od enega leta do dolgoročnih, več kot pet let. V primerjavi z delnicami je nakup obveznicmanj tvegana dejavnost. Obveznice so običajno zavarovane. V primeru stečaja družbe dolžnika delničarji ne bodo prejeli ničesar, imetniki obveznic pa imajo pravico do prvega plačila.

Vzajemni investicijski skladi (MUIT)

Če vlagatelju začetniku ni všeč ideja, da bi sam analiziral podjetja in kupil vrednostne papirje, bo vzajemni sklad odlična alternativa. Za majhno provizijo bodo za vaše finančne zadeve poskrbeli zaupanja vredni strokovnjaki, strokovnjaki za računovodstvo dolgoročnih naložb. Delnica sama je tudi vrednostni papir. Zaposleni sklada imajo poglobljeno znanje o finančnih strategijah in izkušnje z naložbenimi dejavnostmi. Z dajanjem denarja pod vodstvom strokovnjakov investitor ne izgubi ničesar, razen majhne provizije, ki jo zaračunajo za delo.

Pri izbiri vzajemnega sklada naj vas vodi strategija, po kateri se v njem dela. Vsak vzajemni sklad ima svojo naložbeno strategijo. Za pismen se šteje razpršen naložbeni portfelj, kjer so vrednostni papirji različnih smeri razporejeni v razmerju delnic. Idealno je, ko vzajemni skladi skupaj vplivajo na vse visoko donosne dejavnosti podjetij. Pred nakupom delnic bodite pozorni na dinamiko donosnosti strategije sklada. Naj vas ne zavede glasno oglaševanje o resnični dobičkonosnosti vzajemnih skladov, opazujte pravi dobiček. Priporočila:

1. Držite denar v vzajemnem skladu vsaj tri leta. V tem obdobju bo strategija pokazala svojerealni donos, nelikvidni pa bo dobil pozitivno dinamiko.
2. Za tiste, ki imajo delnice dlje časa, obstajajo davčne olajšave in posebni pogoji skladov. To bo prihranilo denar pri umiku iz naložbene strategije.
3. Raziščite posebne ponudbe skladov. Imetniki enot premoženja imajo pogosto ugodnosti pod določenimi pogoji (nakup za fiksni znesek, plačilo prek spleta itd.).

Nepremičnina

Velja za eno najbolj zanesljivih dolgoročnih naložb. Če je znesek velik, investitor kupi stanovanja v gradnji ali dokončana stanovanja. Od leta 2019 je zaradi pogostih primerov zavajanja lastnikov lastniškega kapitala na zakonodajni ravni prepovedana prodaja nepremičnin »iz jame«. Analitiki napovedujejo dvig cen stanovanj. Kljub temu bodo stanovanja ostala dragocen vir. Uporaba te vrste naložb je neskončna:

• Stanovanje, kupljeno po razumni ceni v fazi gradnje, se proda po višji ceni. Pogosto je znesek razlike v ceni blizu polovice prvotnih stroškov. Dohodek v višini 40-50% je odličen rezultat naložbenih naložb.
• Stanovanje se oddaja za daljši čas in prejema mesečni dobiček. Njegova velikost je odvisna od območja dostave. V Moskvi in drugih velikih mestih cena najetih stanovanj ustreza povprečnemu mesečnemu dohodku prebivalca metropole. Ta metoda je odlična priložnost, da si zagotovite stalen pasivni dohodek in porabite le za kozmetična popravila, kadar je to potrebno.
• Dnevna najemnina prinaša več dobička kot dolgoročna. Toda tveganja lastnika v temV zgornjem primeru je potrebno veliko časa za najem/razkazovanje/čiščenje prostorov.
• Nakup nepremičnin v tujini je v zadnjem času postal bolj priljubljen. Takšna stanovanja pogosteje uporabljajo za oddajanje in ustvarjanje pasivnega dohodka.
• Stroški kvadratnih metrov v Rusiji se iz leta v leto samo povečujejo. Zato tudi po večletnem življenju v lastnem stanovanju obstaja možnost, da ga prodate za več, kot je bilo kupljeno.

Depoziti

Klasičen način ustvarjanja dohodka. Dolgoročen postane, ko vlagatelj ob izteku depozitne pogodbe nenehno obnavlja obdobje vlaganja kapitala. Glede na znižanje ključne obrestne mere se v prihodnje pričakuje znižanje obrestnih mer za depozite. Ta trend se ohranja že nekaj let. Zato je donosnost te naložbene metode nizka (v povprečju danes 6-7%). Toda metoda ostaja ena najbolj priljubljenih, zlasti pri starejših. Gre za dolgoročne naložbe, katerih glavna prednost je 100 % ohranitev kapitala in donosnost, navedena v pogodbi. Agencija za zavarovanje vlog zavaruje znesek 1.400.000 rubljev na vlagatelja v eni finančni instituciji. Tako so interesi lastnikov kapitala v primeru propada banke zaščiteni na državni ravni.

žlahtne kovine

Podobno kot depoziti. Donos plemenitih kovin je majhen, vendar stabilen. Investitorju so na voljo trije načini nakupa kovin: kovance, plemenite kovine in depersonalizirani kovinski računi. Slednji so najbolj priljubljen način. Stranka fizično ne vidi plemenitih kovin, ampak jih kupuje po tečaju. V prihodnosti pride do zvišanja cene. Na tej tečajni razliki se oblikuje kapital vlagatelja.

valuta

Te dolgoročne naložbe so pomembne za tiste, ki niso prepričani o stabilnosti rublja in so pripravljeni nenehno spremljati menjalne tečaje. Vlagatelj dobi dohodek zaradi razlike v tečaju ob nakupu in ob prodaji. Nekateri lastniki kapitala raje obdržijo denar v valuti v primeru neplačila. Obrestne mere za depozite v tuji valuti puščajo veliko želenega, zato je dobiček v tem primeru dvomljiv in nepredvidljiv.

Kje lahko dobim denar?

Velikost začetnega kapitala z gorečo željo po dolgoročnih naložbah ni pomembna, ko gre za vrednostne papirje. Doslednost in stabilnost dohodka iz dolgoročnih naložb spodbujata vlagatelje k uporabi različnih virov financiranja:

1. Elementarni vir je lastna sredstva. Njihove korenine lahko rastejo od koder koli. Denar je mogoče zaslužiti, podedovati, uporabiti kot vir dolgoročnega financiranja naložb po prodaji drage nepremičnine.
2. Izposojena sredstva. Pomembno je razumeti, da obresti za koriščenje kreditnih sredstev ne smejo preseči potencialne in dejanske donosnosti dolgoročnih naložb. V nasprotnem primeru bo investitor ostal v minusu in naložbeni cilj ne bo dosežen.
3. Državne subvencije. Naložbapoteka z zvezno podporo. Država pomaga začetnikom in financira naložbe. Na primer, podpora kmetijstvu v Rusiji prihaja na zvezni ravni.
4. Orodja tretjih oseb. Tisti, ki jim je uspelo pritegniti iz zasebnih rok. Vzajemni investicijski skladi in projekti, ki zahtevajo naložbe in privabljajo vlagatelje za medsebojno sodelovanje, delajo po tej shemi.

Kako pravilno vlagati?

Dolgoročni naložbeni projekti zahtevajo skrbno umerjeno shemo delovanja in stabilnost njenega izvajanja:

• Na prvi stopnji je treba določiti vire dolgoročnih naložb. Izberite za vas najbolj zanimivo naložbeno možnost, seznanite se s potencialno donosnostjo, vizualno izračunajte verjeten dobiček in ga povežite z predvidenim ciljem ustvarjanja dohodka. Če je rezultat takšen, kot ste pričakovali, ukrepajte.
• Zberite čim več koristnih in pravilnih informacij o vašem prihodnjem viru dohodka. Poiščite ocene, članke in napovedi analitikov. Analiza dolgoročnih naložb in izkušenj preteklih let bo zagotovila potrebne informacije o likvidnosti izbranega projekta.
• Za analizo naložbenega portfelja bi bilo koristno uporabiti storitve finančnega svetovalca. Profesionalni izračun potencialnega dobička bo jasno pokazal prihodnji prihodek.
• Kupite, kar izberete. Ali investirajte, kamor se odločite. Ne izgubljajte časa, sicer izračuni morda ne bodo pravilni ali pa se bo vrednost premoženja spremenila. V tem primeru boste morali znova začeti celoten postopek, sicer bo vezjenarobe.
• Nenehno spremljajte svoje naložbe. Tržno testiranje se izvaja dolgoročno, manjša nihanja ne vplivajo na končni rezultat. "Postavi in pozabi" ne gre za naložbeni projekt.
• Nadzor dobičkonosnosti. Občasno revidirajte in obračunavajte dolgoročne naložbe. Torej bo verjetnost neuspeha minimalna.

Tveganja

Kljub dejstvu, da so naložbe v dolgoročne naložbe najbolj donosne, pri njihovi uporabi še vedno obstajajo tveganja:

1. V primeru pridobitve delnic nezanesljivega podjetja z njegovim kasnejšim stečajem obstaja nevarnost nevračanja sredstev. Izbira podjetja, v katero nameravate vlagati, je potrebna s posebno pozornostjo.
2. Dolžniške obveznosti družbe, katere delnice so bile kupljene. Tveganje je, da bo vaš naložbeni prispevek uporabljen za poplačilo teh dolgov v primeru stečaja upniške organizacije.
3. Tveganja dolgoročnih naložb, ki niso povezana s finančnimi dejavnostmi družbe, v katero se vlaga. Na primer napeta politična situacija, državni udar, družbena nestabilnost in kritika podjetja v tisku. Vsi ti dejavniki negativno vplivajo na vrednost sredstev podjetja.

Na koncu

Preden se odločite za dolgoročne naložbe v vrednostne papirje, izberite zanesljivega posrednika. Prav on bo postal posrednik, prek katerega boste izvajali transakcije na borzi. Glavna naloga posrednika je pravočasno invlagatelju v celoti omogočiti dvig sredstev iz obtoka.

Najboljših 11 posrednikov v letu 2018 je vključevalo: VTB, FG BCS, Sberbank, FINAM, Otkritie Group, ATON LLC, ALOR BROKER, KIT Finance, GPB Bank, Promsvyazbank, JSC IC IT Invest.

Do dolgoročnega naložbenega projekta je treba pristopiti odgovorno in ne dovoliti, da se stvari odvijajo po svoje. Če je potrebno, še posebej na začetku, ne odlašajte z uporabo storitev finančnega svetovalca. Kompetenten pristop bo zaščitil vaš kapital pred morebitnimi izgubami.